策略商城

什么是商城策略订阅?

用户订阅了一个商城策略后,可以查看策略计算结果:包括历史持仓,当前持仓,以及调仓指令。根据这些信息,订阅者可以了解该策略在各个调仓日如何买卖各支股票或基金。通过订阅策略,用户获得了学习和研究一个投资策略的机会,但是并不能得到策略的定义。

如何订阅商城策略?

在策略商城页面,挑选你想要订阅的策略,然后进入策略详情页面,点击“立即订阅”并根据页面提示完成订阅流程即可。

如何模拟或实盘一个量化策略?

在您成功订阅一个商城策略后,就可以在您的模拟盘或实盘页面中,点击“新增策略”,并在下拉列表中“订阅的策略”一栏,找到该策略,将其添加入模拟盘或实盘运行。操作步骤与您个人创建的策略一致。

更详细的说明,请查看我们的论坛。

这些策略都是谁创建的?

商城策略主要由具有资质的专业量化产品投顾及研究人员创建,这些策略经过严格审核认证后上架商城。投资者可以在众多的优秀策略中选择符合自己投资理念的策略。

商城策略的安全性有哪些保证?

策略上架商城后,创建者无法对其修改或者删除,以保证用户在订阅期间策略的稳定性和持续性。策略买卖什么股票,是受当天和历史的市场数据决定,不论是平台还是策略开发者都不能加以改变或控制。加入模拟盘或实盘的策略,在每个调仓日服务器会自动进行计算,根据策略指令进行自动调仓。

策略的历史可以预测未来吗?

策略的收益由历史回测收益和实盘收益两部分组成。 实盘收益是策略创建后,根据真实市场环境计算出来的收益;历史回测收益是根据策略创建前的历史市场数据回测出来的收益。因为实盘收益的计算发生在策略制定以后,策略开发者无法预知后续市场和某个股票的变化,所以实盘收益是对策略的一个持续验证。根据实盘收益数据和回测数据的对比,可以看出该策略是否继续有效。

历史数据不能100%地预测未来,但是量化策略的最大回撤、夏普、波动率、胜率等指标都可以帮助我们判断一个策略最坏情况是什么、多大概率上能复制其历史。量化本质上就是一个以概率取胜的方法,要学会借助概率长期跑赢市场,不要孤注一掷想靠一个高收益策略暴发。

某些策略的回测收益特别高,可信吗?

首先,我们知道一些量化策略通过历史数据拟合,可以把回测结果做的很高,但在实盘中表现差得很远。策略商城的认证过程,剔除了明显带有历史拟合特征的策略。而且商城一些策略,已经有相当长的策略实盘历史,实盘数据可以有效地帮助我们筛去通过拟合创建的策略。其次,量化投资有一个重要概念:市场容量。每一个市场机会容量都是有限的,如果大量资金涌入同一个投资思路,就会造成滑点大等踩踏现象,降低收益。就像一个聚宝盆,假如每天晚上可以把一块金子变成两块,主人可以期望每晚投资一块金子,获得100%的回报,但是每晚的总收益是有限的,放进两块金子不会增加产出,反而可能把聚宝盆撑破。网会评估策略的容量,对同一策略订阅人数和可容纳资金数做出限制,以帮助投资者避免容量冲击。

所有策略,都有相对有效期和低效期。往往是一个策略收益好了一段时间,招来许多跟随者,然后收益逐步下降,直至大家认为这个策略没用了,它又重新焕发生机。另外,时代变迁,政策变化也可能造成一些策略彻底失效。

为什么每个策略都有一个推荐的市场容量?

上面问题提到,控制投资量不超过市场容量是保证收益的一个极为重要的方面。所有量化投资者都需要知道,如果不遵守尊重这个规律,不对投入的资金量加以控制,见到好的收益就直接或间接追加投资,就像把生金蛋的鸡杀了,想快点发财一样。

怎么开始第一次交易?

有了策略后,要怎么跟随策略进行交易呢?首先要了解每个策略都有一个调仓周期,如1天,5天,10天等。如果您是首次交易,而当天又不是策略的调仓日,此时有两种处理方法:

(1)立刻买入,按照现有持仓买入

(2)等待下次调仓日,按新的调仓指令买入

如果当前持仓的股票自买入后的涨幅,对比于同期大盘指数或策略的历史平均收益率特别大,建议延期买入(即采用方法2)。其他情况下,可以采用方法(1)。

如何进行调仓时点的选择?

策略在编写时,可以设置不同的调仓时点进行回测。在回测中买入和卖出总是使用同一种价格。在交易中,除非用户有特殊原因,一般建议遵循回测中使用的调仓时点进行交易。

对于使用开盘价回测的策略,一般建议在9点45分之前完成调仓;使用收盘价回测的策略,一般建议在14点45分左右即可开始调仓;使用日均价回测的策略,可以在日中某个固定时间买卖。

同时,请您根据自身的资金量大小来选择是否需要进行拆单。

跟随策略应尽量争取做到忠实于策略的指令,但是有少量随机发生的偏差也不用担心。这些偏差有时带来额外好处,有时带来坏处,长时间运行后大致会互相抵消。